இரு முதலீட்டிற்கான முதலீட்டிற்கு திரும்பவும், சமபங்கு திரும்பவும் கணக்கிட DuPont மாதிரியைப் பயன்படுத்துவதில் உள்ள வழிமுறைகள் இங்கே உள்ளன.
சிரமம்: சராசரி
நேரம் தேவைப்படுகிறது: சகிப்புத்தன்மை
இங்கே எப்படி இருக்கிறது
முதலாவதாக, முதலீட்டு நிறுவனத்தின் வருவாயை (ROI) அல்லது சொத்துக்கள் மீதான வருவாய் (ROA) விகிதத்தை பாருங்கள்:
ROI = நிகர வருமானம் / மொத்த சொத்துகள் = _____% நிகர வருமானம் வருமான அறிக்கையில் இருந்து எடுக்கப்படும் மற்றும் மொத்த சொத்துகள் இருப்புநிலைக் கணக்கிலிருந்து எடுக்கப்படும். இந்த விகிதம், நீங்கள் விற்பனை செய்யும் பொருட்டு உங்கள் சொத்து தளத்தை எவ்வளவு திறமையாக பயன்படுத்துகிறீர்கள் என்று உங்களுக்கு சொல்கிறது.
ஒரு உதாரணமாக, ABC, Inc., ஒரு சிறிய வன்பொருள் நிறுவனம், 2009 ல் விற்பனைக்கு 113.5 மில்லியன் டாலர்களை உருவாக்கியது மற்றும் மொத்த சொத்துக்கள் $ 2,000 மில்லியனைக் கொண்டிருந்தன. பின்னர், ROI க்கான கணக்கீடு:
ROI (ROA) = $ 113.5 / $ 2,000 = 5.7%
இது உங்களுக்கு அதிகம் சொல்லவில்லை, ஆனால் Bizminer.com போன்ற தொழில் சராசரியான விகிதங்களுக்கான ஒரு ஆதாரத்தை நீங்கள் பார்க்கிறீர்கள், உங்கள் தொழிற்துறையுடன் உங்கள் ROI ஐ ஒப்பிடலாம். உங்கள் தொழில் சராசரியாக இருந்தால், எடுத்துக்காட்டாக, சிறிய வன்பொருள் நிறுவனங்களுக்கான 9.0%, உங்கள் ROI ஆனது தொழில் சராசரியைவிட குறைவாக இருப்பதை அறிவீர்கள்.
ஏபிசி, இன்க் க்கான ROI (ROA) ஆனது தொழில் சராசரியைவிடக் குறைவாக இருப்பதால், நீங்கள் ஏன் கண்டுபிடிக்க வேண்டும். அதை செய்ய, நீங்கள் டியூண்ட் மாதிரி பயன்படுத்த மற்றும் அதன் கூறு பாகங்கள் மீது ROI உடைக்க முடியும். ROI இதைப் போல இருக்கும்:
ROI = நிகர வருமானம் / விற்பனை எக்ஸ் விற்பனை / மொத்த சொத்துகள் = _____% நிகர வருமானம் / விற்பனை நிகர லாப அளவு மற்றும் வருவாய் அறிக்கை மற்றும் விற்பனை / மொத்த சொத்துகள் என்பது மொத்த சொத்து விற்பனை மற்றும் வருவாய் அறிக்கை மற்றும் மொத்த சொத்துக்களிலிருந்து வருகிறது இருப்புநிலை இருந்து வருகிறது.
ROI ஆனது இரண்டு பகுதிகளை உள்ளடக்கியது: நிறுவனத்தின் லாப அளவு மற்றும் சொத்து விற்பனை அல்லது இலாபத்தை உருவாக்குவது மற்றும் அதன் சொத்துத் தளத்தை அடிப்படையாகக் கொண்டு விற்பனை செய்வதற்கான அதன் திறன்.
அடுத்து, உங்கள் வணிகத்திற்கான வருவாயைப் பொறுத்தவரையில் ROI இன் எந்த பகுதியை நீங்கள் கண்டுபிடிக்க வேண்டும் - இலாப வரம்பை அல்லது சொத்து விற்றுமுதல் . நிகர இலாப விகிதம் 3.8% மற்றும் மொத்த சொத்தின் விற்றுமுதல் 1.5X என்பது கொடுக்கப்பட்டால்:
ROI (ROA) = 3.8% X 1.5 = 5.7% இது நீங்கள் படி 1 இல் கிடைத்தது. இப்போது சமன்பாட்டின் ஒவ்வொரு பகுதியும் நிறுவனம் முதலீட்டு முதலீட்டில் திரும்புவதற்கு பங்களித்ததை எங்களுக்குத் தெரியும். ஏபிசி, இன்க். ஒவ்வொரு செலாவணி விற்பனையிலும் 3.8 சென்ட்டுகள் பெற்றது மற்றும் அதன் சொத்துக்கள் ஆண்டுக்கு 1.5X ஆக மாறியது. சிறிய வன்பொருள் நிறுவனம் தொழில் நிகர லாபம் 5.0% மற்றும் 1.8X மொத்த சொத்து விற்றுமுதல் இருந்தால், ஏபிசி, இன்க் இரண்டு எண்ணிக்கையிலும் குறைவாக இருந்தது, குறிப்பாக நிகர லாபம்.
ஒரு உதாரணமாக நாம் பயன்படுத்தும் நிறுவனம், ABC, Inc. தங்கள் ROI மற்றும் தொழில் சராசரியை பொறுத்தவரை மோசமாக செயல்படுகிறது என்பதை நாங்கள் தீர்மானித்துள்ளோம். நீட்டிக்கப்பட்ட டுபோண்ட் மாடல், அதே வழியில் சமபங்கு திரும்பத் திரும்ப ஆய்வு செய்ய அனுமதிக்கிறது.
ROE = பொதுவான பங்குதாரர்களுக்கு / நிகர வருமானம் = _____% கிடைக்கும் நிகர வருமானம் வருமான அறிக்கையில் இருந்து வருகிறது மற்றும் பொதுவான ஈக்விட்டி இருப்புநிலை கணக்கில் அனைத்து பங்கு கணக்குகளின் தொகை ஆகும்.
சமபங்கு விகிதத்தை திரும்பப் பெறலாம்:
ROE = ROI எக்ஸ் ஈக்யூட்டி பெருக்கி அல்லது
ROE = ROI எக்ஸ் மொத்த சொத்துகள் / பொதுவான ஈக்விட்டி பொது சொத்து என மொத்த சொத்துகள் இருப்புநிலை இருந்து எடுக்கப்பட்டன. ஈக்விட்டி பெருக்கமானது ROE இலிருந்து ROE ஐ வித்தியாசப்படுத்தி சமன்பாட்டின் கடன் விளைவுகளைச் சேர்க்கிறது.
ROI கணக்கீட்டின் உதாரணம் இருந்து எண்களைப் பயன்படுத்தி, இது ஈக்விட்டி அல்லது ROE ஐ திரும்பக் கணக்கிடுவதில் அடுத்த படியாகும்:
ROE = 5.7% X $ 2,000 / $ 896 (சமநிலை தாள் இருந்து பொதுவான பங்கு) = 12.7%
ஏபிசி, இன்க் இன் ROE 12.7% மற்றும் சிறிய வன்பொருள் தொழிற்துறைக்கு தொழில் சராசரியாக கிடைத்தால், அது 15.0% ஆகும், ABC, Inc. ROE மற்றும் ROI தொடர்பாக மோசமாக செயல்படுகிறது. ROE நிறுவனத்தின் பங்குதாரர்களின் செல்வத்தின் அளவு மற்றும் இலாப விகித பங்குதாரர்கள் அடிக்கடி பார்க்கிறார்கள்.
இந்த நீட்டிக்கப்பட்ட டுபோன் சமன்பாடு:
ROE = (நிகர லாபம் அளவு) (மொத்த சொத்து மதிப்பு) (ஈக்விட்டி பெருக்கி)
= நிகர வருமானம் / விற்பனை எக்ஸ் விற்பனை / மொத்த சொத்து வருவாய் X மொத்த சொத்துகள் / பொதுவான பங்கு
ஒரு நிறுவனத்தின் ROE ஐ உருவாக்க மூன்று கூறுகள் தொடர்பு கொள்கின்றன. இந்த கூறுகள் இலாப வரம்பாக இருக்கின்றன , அந்த நிறுவனம் அதன் விற்பனைகளை (மொத்த சொத்து விற்பனை விகிதம்), மற்றும் நிறுவனம் (பங்கு மானியம்) ஆகியவற்றின் விளைவை உருவாக்க அதன் சொத்துக்களை பயன்படுத்துகிறது. ஏபிசி, இன்க்., நிகர இலாப வரம்பு மற்றும் சொத்து விற்றுமுதல், குறிப்பாக பலவீனமானது மற்றும் சமபங்கு மீதான வருவாயைக் குறைக்கிறது.
உங்களுக்கு என்ன தேவை
- இருப்புநிலை தாள்
- வருமான அறிக்கை
- உங்கள் நிறுவனத்திற்கான நிதி விகித பகுப்பாய்வு