ஒரு நிறுவனத்தின் EPS ஒரு அடிப்படை நிதி மதிப்பீட்டு கருவி வழங்குகிறது
பகிர்வின் வருவாய் (EPS) கணக்கீடு
பங்கு கணக்கீட்டின் அடிப்படை வருவாய் மிகவும் எளிது. இது பொதுவான பங்குதாரர்களின் மொத்த நிகர வருமானமாகும், இது பொதுவான பொது பங்குகளின் மொத்த எண்ணிக்கையால் பிரிக்கப்படுகிறது.
- பங்குக்கு வருவாய் (ஈபிஎஸ்) = பொதுவான பங்குதாரர்களுக்கு நிகர வருமானம் / பொதுவான பங்குகளின் எண்ணிக்கை
நிகர வருமானம் இங்கு பயன்படுத்தப்பட்டு, கிட்டத்தட்ட அனைத்து நிதி கணிப்பீடுகளிலும் செயல்பாட்டு மற்றும் மேலாண்மை செலவுகள், தேய்மானம், வட்டி, வரி, மற்றும் ஈவுத்தொகை ஆகியவற்றில் உள்ள அனைத்து பங்குகளின் மொத்த செலவினமாக வரையறுக்கப்படுகிறது.
இல்லையெனில் குறிப்பிடப்படவில்லை எனில், ஈபிஎஸ் உள்ளிட்ட அனைத்து தொடர்புடைய தரவுகளும் நிறுவனத்தின் நிதியாண்டுக்குரியதாக இருக்கும் என்று கருதப்படுகிறது - இது ஜனவரி 1-ம் தேதி தொடங்கக்கூடும். இது நிகர வருவாயில் இருந்து கழிப்பதற்கென தனித்து இயங்கும் அனைத்து அல்லாத கூட்டு விருப்ப பங்கு பங்குதாரர்களின் அறிவிப்பு (என்பதை அல்லது நிதிக் காலத்தின் போது செலுத்தப்படாது) மற்றும் வரிக்குப் பிந்தைய மொத்த பங்கு டிவிடெட்டின் மொத்த வரி.
பொதுவான பங்குகள் எண்ணிக்கை மிகச் சரியாக உள்ளது, மொத்த பங்குகளின் எண்ணிக்கை அதிகபட்சமாக பொதுமக்களுக்கு வர்த்தகம் செய்யும் நிறுவனங்களுக்கான ஆண்டு காலப்பகுதியில் மாறுபடுகிறது.
EPS எண்ணிக்கை பயனுள்ளதாக இருக்கும், எனினும், நீங்கள் இந்த இன்னும் சுத்திகரிக்கப்பட்ட கணக்கீடுகள் எந்த செய்ய வேண்டும். அவர்கள் அனைத்து நிறுவனங்களுக்கும் சமமாக பொருந்தும் என்பதால், எந்தவொரு நிறுவனத்திற்கும் ஆன்லைனில் அல்லது நிதி செய்தி அறிக்கையில் கொடுக்கப்பட்டுள்ள ஈ.பி.எஸ்.பி புள்ளிவிவரங்கள் இந்த நிறுவனங்களின் முடிவுகளை கணித விவரங்களைப் பெறாமல் மற்றவர்களின் முடிவுகளுடன் ஒப்பிட உங்களை அனுமதிக்கின்றன.
ஒரு மதிப்பீட்டு கருவியாக EPS ஐப் பயன்படுத்துதல்
ஒப்பீட்டளவில் மதிப்பீடுகள் இல்லாமல் நேரடியாக எடுத்துக் கொள்ளப்பட்டால், நிதிச் செய்திகள் அதன் முக்கியத்துவத்தை நீங்கள் நம்புவதற்கு வழிவகுக்கும் என EPS உங்களுக்கு சொல்லவில்லை. ஒப்பீட்டளவில் பயன்படுத்தப்படும், எனினும், EPS மதிப்புமிக்க இருக்க முடியும். இபிஎஸ்ஸின் பொருள் மற்றும் பயன்பாட்டின் ஒரு முழுமையான ஆய்வு இந்த கட்டுரையின் நோக்கத்திற்கு அப்பாற்பட்டது என்றாலும், EPS ஐப் பயன்படுத்துகையில் சில அடிப்படைக் கருத்தாகும்:
- நீங்கள் EPS உடன் பங்குகளை விலைக்கு விற்றவரை EPS எண்ணிக்கை அர்த்தமற்றது. பகிர்வுக்கு வருமானம் மூலம் பங்கு விலையை நீங்கள் பிரித்த போது, உங்களுக்கு கிடைக்கும் விலை / வருவாய் விகிதம் (P / E), மிகவும் பரவலாக பயன்படுத்தப்படும் மற்றும் அனைத்து நிதி கருவிகளிலும் மதிக்கப்படும் ஒன்றாகும். அது உங்கள் முதலீட்டு டாலருக்கு நீங்கள் என்ன சொல்கிறீர்கள் என்று சொல்கிறீர்கள் என்று அவசியமான "பக் இன் பேங்" என்று தான்.
- EPS மற்றும் P / E இரண்டும் ஒரே நிறுவனம் போன்ற நிதி நிறுவனங்களில் போட்டியிடக்கூடிய அதே அளவுள்ள மற்ற நிறுவனங்களுடன் ஒப்பிடுகையில் எவ்வளவு நன்றாக இருக்கும் போன்ற கேள்விகளுக்கு விடையிறுக்க ஒப்பீட்டளவில் பயன்படுத்தப்படுகின்றன. தொடர்ச்சியான காலாண்டுகளில் EPS மற்றும் P / E ஆகியவற்றுக்கான மாதிரிகள் என்ன? தன்னை பொறுத்தவரை, $ 4.00 ஒரு ஈபிஎஸ் மிகவும் அர்த்தம் இல்லை. ஆனால் நீங்கள் $ 4.00 EPS எண்ணிக்கை ஒரு ஆண்டு முன்பு ஒரு $ 3.35 இபிஎஸ் இருந்து அடுத்தடுத்து வளர்ந்து என்று கற்று என்றால், நீங்கள் கொஞ்சம் சொல்கிறது. அடுத்தடுத்து வரும் காலாண்டுகளில் இது சரிந்துவிட்டால், நிறுவனம் பற்றிய பயனுள்ள தகவலை அது வெளிப்படுத்துகிறது, அது ஒரு உறுதியான முதலீடு அல்ல என்று கூறுகிறது.
- மிகவும் கவனத்தை ஈர்க்கும் ஒரு ஈபிஎஸ் இலாபம் நிறுவனத்தின் முந்தைய வருமானம் அறிவிக்கப்படும் வருவாயுடன் ஒப்பிடும் போது நிறுவனத்தின் சமீபத்திய வருவாய் அறிக்கையில் EPS அறிவிப்பு ஆகும். இங்கே விளையாடுவதை சிறிது சிறிதாக - நிறுவனங்கள் சிலநேரங்களில் வேண்டுமென்றே திட்டமிடப்பட்ட வருவாயின் பொது அறிவிப்பு ஒன்றை நிறுவனத்தின் உள் பகுப்பாய்விற்குக் காட்டிலும் குறைவாகவே செய்கின்றன, ஏனெனில் இது நிறுவனத்தின் நிதி வருவாய்களின் வருவாயை "மதிப்பீடுகளை வீழ்த்தும். பங்கு விலை, குறைந்தபட்சம் தற்காலிகமாக ஆனால் நீங்கள் முந்தைய மதிப்பீடு மீது அறிவிக்கப்பட்ட இபிஎஸ் ஒரு மிக சிறிய அதிகரிப்பு செய்ய முடியாது, அது ஒரு பிடியை ஒரு பிட் ஆனால் எனினும், திட்டமிடப்பட்ட மதிப்பீடு கீழே ஒரு உண்மையான ஈபிஎஸ் என்று ஒரு நிறுவனம் குறிக்கலாம் பிரச்சனைக்குத் தலைமை தாங்கினார். அதன் EPS அறிவிப்பை தாமதப்படுத்தும் ஒரு நிறுவனம் வழக்கமாக சிக்கலில் ஏற்கனவே ஒரு நிறுவனம்.